Что такое CFD в Forex-трейдинге? 

«Contract for difference» или «контакт на разницу цен» – именно так расшифровывается термин CFD-торговля. Она является неотъемлемой частью современного трейдинга, поэтому каждый потенциальный участник торговли на финансовых рынках хотя бы раз сталкивался с этим понятием. Но что такое CFD на Forex, и как правильно использовать этот инструмент в повседневном трейдинге?

Именно на эти вопросы мы и постараемся ответить в этом обзоре. 

Содержание:

• Что означают контракты на разницу цен?
• Характеристики CFD.
• Акции, индексы, драгоценные металлы и сырье в трейдинге CFD.
• Чем отличаются фьючерсы и CFD. Что выгоднее?
• Особенности выбора CFD-контрактов в трейдинге.

Что означают контракты на разницу цен?

CFD-контракты впервые возникли на международных финансовых рынках в 90-х годах прошлого века. Их создателями считаются трейдеры Джон Вуд и Брайан Килан. Как заявляли сами начинатели, их цель заключалась в разработке нового формата финансового инструмента, который бы позволил торговать с кредитным плечом и с небольшим начальным депозитом. На основании этих запросов и был создан так называемый CFD-контракт.

Контракт на разницу цен представляет собой финансовый актив (будь-то акция, индекс, сырье или криптовалюта), по которому осуществляется сделка без физического приобретения или продажи. Формально, актив не покупается, а остается у его владельца. А сделка осуществляется только на разницу стоимости финансового инструмента. 

Например, вы открываете ордер на покупку CFD на акции компании Apple по рыночной цене в $100 за единицу. На следующий день стоимость акции возросла до $120, и на этом уровне трейдер закрывает сделку. Это значит, что он заработал по двадцать долларов прибыли на каждой акции. Но формально он не покупал их, не владел ими, и не имел права на получение никаких дивидендов. Он просто открыл сделку на повышение и заработал с разницы. 

Торговля CFD имеет целый ряд преимуществ перед стандартными биржевыми операциями:

• Удобно торговать с применением кредитного плеча даже при небольшом начальном капитале;
• Не нужно регистрироваться на бирже и получать статус брокера;
• Не нужно тратить время на официальное оформление сделок (так как активы формально не покупаются и не продаются);
• Контракты на разницу цен позволяют заниматься трейдингом через любую брокерскую компанию, без бюрократии и других ограничений.

Согласно данным Wikipedia, рынок CFD возник на фоне отсутствия финансовых возможностей полноценно торговать ценными бумагами трейдерам из Англии. Так как в то время мало кто мог позволить без кредитного плеча приобретать и продавать такие активы. А бюрократические сложности нивелировали любую возможность заработать на разнице цен за короткий промежуток времени. 

Характеристики CFD

В современных реалиях инструменты CFD применяются зачастую в трейдинге через брокерские компании, вне официальных бирж. Соответственно, существуют традиционные инвесторы в ценные бумаги и трейдеры CFD. В первом случае сделки производятся через биржу и предполагают официальное оформление актива и переход его к новому собственнику (например, вы можете купить 100 акций компании Apple по рыночной цене и стать их полноправным собственником). Во втором случае на CFD акции, индексы или другие активы выполняются сделки с кредитным плечом, с целью заработать только на разнице цен. 

CFD – это формат трейдинга, при котором участник получает доступ к торговле даже при небольшом начальном депозите. Например, с $50 или $100 можно открывать полноценные сделки с кредитным плечом от 1:100 и неплохо зарабатывать даже при небольших отклонениях в стоимости. Если совершать прямые операции на биржах, то потребуется большой начальный депозит и множественные бюрократические препятствия.

Каждый контракт на разницу в Форекс имеет следующие характеристики:

• Наличие кредитного плеча Форекс;
• Возможности хэджирования рисков трейдером;
• Отсутствия ограничений на покупку (в частности, нет требований по возрасту, стране регистрации трейдера);
• Возможность выбора любого актива, коих доступно более 1000 (отдельно о подкатегориях будет написано ниже).

Обратите внимание, что CFD в Forex выражается не в долларах, а в пунктах. 

Акции, индексы, драгоценные металлы и сырье в трейдинге CFD

Рынок акций в CFD наиболее распространен, а количество активов в нем достигает несколько сотен. Каждый брокер предоставляет разное количество финансовых инструментов для трейдинга. В любом случае, это будут те акции, которые представлены на IPO и прошли этап публичного размещения. 

Например, форекс на CFD позволяет торговать акциями таких компаний, как Google, Apple, Amazon, Facebook и другими. Задача трейдера – правильно спрогнозировать направление движения цены этих активов. 

Помимо акций, выделяют также CFD на нефть, золото, серебро и всевозможные индексы (SP500, NASDAQ100, Dow30, DAX и другие). 

Чем отличаются фьючерсы и CFD. Что выгоднее?

Детально описывая, что такое контракт на разницу, нельзя не упомянуть о так называемых фьючерсах. Многие участники финансовых рынков путают эти форматы трейдинга. Но отличие заключается в установленном времени исполнения контракта фьючерса. Такие сделки заключаются на конкретный период с завершением в установленную дату и время. А контракты на разницу цен открываются на неопределенный срок. 

Еще одно отличие контрактов на разницу цен от фьючерсов заключается в возможности дробного трейдинга. Вы сможете через любого брокера открывать сделки на CFD в FX на небольшие суммы, в объеме от 0,01 лота. В то же время во фьючерсах минимальный объем торгов составляет 1 лот (1 единица актива). А если изучить количество доступных инструментов CFD на биржах, то мы заметим, что в контрактах на разницу цен количество доступных активов превышает сотни и даже тысячи единиц. А у фьючерсов перечень товарных позиций ограничен. Обычно их заключают на сырьевые товары: сельскохозяйственную продукцию или топливо. 

Общее у этих понятий только отсутствие прав на собственность. 

Отсюда можно сделать вывод, что все так называемые CFD instrument выгодно отличаются на фоне фьючерсных контрактов и традиционной биржевой торговли. 

Особенности выбора CFD-контрактов в трейдинге?

Перед тем, как торговать CFD, необходимо зарегистрироваться у брокера и открыть счет. Обычно компании предлагают торговать в Forex CFD на акции, индексы, фьючерсы, сырьевые активы и драгоценные металлы. Количество активов будет варьироваться. Но формат трейдинга не будет меняться, в зависимости от категории актива.

Традиционно выделяют длинные и короткие позиции. Первые предполагают трейдинг по долгосрочным ордерам, на срок от нескольких дней до нескольких месяцев. Короткие позиции же позволяют спекулировать на стоимости активов в течение нескольких часов или торговых дней. 

При прогнозировании CFD на Форекс используется технический и фундаментальный анализ акций. В большинстве торговых терминалов вы сможете применять на графике индикаторы и осцилляторы. Они помогут в долгосрочной или краткосрочной перспективе спрогнозировать движение стоимости на выбранный финансовый инструмент. 

Независимо от выбранного брокера, выполнять трейдинг описываемыми финансовыми инструментами можно через любой торговый терминал. Согласно статистическим данным, указанным на странице о CFD в Википедии, торговля акциями на МТ4 занимает первое место среди трейдеров Европы и СНГ. Именно акции являются самым популярным финансовым инструментов участников рынков.

Описывая, что такое CFD торговля, нельзя не упомянуть о ключевых торговых условиях для трейдеров. Например, компании устанавливают комиссии за исполнение таких сделок, которые выражаются в спредах. И обычно размер спредов составляет несколько пунктов. И не важно, выполняется ли торговля CFD на акции РФ-компаний, или участник торгует ценными бумагами иностранного бизнеса. Для всех правила едины.

Выполняется трейдинг контрактами на разницу цен (акции, индексы, облигации, сырье и металлы) через торговые терминалы. В специальных программах встроены инструменты для эффективного технического и фундаментального анализа. Это и есть секрет успешной торговли CFD.